Seduta decisamente pesante oggi per illimity Bank che è stato bersagliato dalle vendit con forti volumi di scambio.

illimity Bank crolla con forti volumi di scambio

Dopo aver chiuso la session di ieri con un progresso di quasi due punti percentuali, il titolo oggi è letteralmente crollato, lasciando sul parterre il 4,01% a 11,49 euro.

Forti i volumi di scambio, basti pensare che a fine sessione sono transitate sul mercato oltre 1,1 milioni di azioni, più del quadruplo della media degli ultimi 30 giorni pari a quasi 250mila.  

illimity Bank: i target del piano 2021-2025

Illimity Bank è stato travolto dai sell dopo la presentazione del piano industriale relativo al periodo 2021-2025 che pure è stato superiore alle attese di Equita SIM, con redditività e patrimonializzazione elevate, a fronte di un profilo di rischio contenuto.

Nel dettaglio, il business plan 2021-2025 prevede un utile netto di 60-70 milioni di euro per l'anno in corso, di circa 140 milioni di euro per il 2023 e di oltre 240 milioni per il 2024, tutti numeri superiori alle attese di Equita SIM:

L'utile operativo è visto a 236 milioni di euro nel 2023 e a 405 milioni nel 2025, mentre il Common Equity Tier 1 è atteso ad oltre il 15% nell'arco del piano.

Previsti dividendi cumulati per circa 180 milioni di euro, con un payout del 20% al 2022, contro il 15% messo in conto dalla SIM milanese.

illimity Bank: Equita commenta il nuovo piano

Gli analisti fanno sapere che i target di piano sono complessivamente superiori alle loro attese.

I maggiori ricavi vedono un apporto superiore alle stime da commissioni e altri ricavi, in parte compensati da un inferiore net interest income.

Il cost income a fine piano atteso a meno del 40% contro l'attesa di Equita SIM in area 45%.

Coerentemente con le attese di Equita SIM, è prevista una dinamica di costo del rischio inferiore rispetto al piano precedente, anche grazie a un parziale cambiamento nel profilo dei target nella divisione SME.

Nell'arco del piano il costo del rischio è visto in area 90-100 punti base al 2023 e 90 basis points al 2025, consistente con la loro stima.

Confermata la view positiva su illimity Bank che secondo Equita SIM merita una raccomandazione "buy" e un prezzo obiettivo a 11 euro.

illimity Bank: anche Intesa Sanpaolo dice buy

A mantenere una view bullish sul titolo è anche Intesa Sanpaolo che oggi ha reiterato il rating "buy" con un target price a 11,17 euro.
Secondo gli analisti i target 2023 del piano industriale di illimity Bank sono credibili e superiori alle stime.